Zinseszins verständlich machen
Werden Erträge wiederangelegt, können sie in späteren Perioden selbst Erträge erwirtschaften. Aus fiktiven 1.000 € werden bei konstanten 5 % nach einem Jahr 1.050 € und nach zwei Jahren 1.102,50 €. Ohne weitere Einzahlungen und ohne Kosten zeigt dieses Beispiel den Zinseszinseffekt. Tatsächliche Wertpapiererträge verlaufen nicht gleichmäßig.
Ansparphase und Auszahlphase trennen
Notiere zuerst, wann du voraussichtlich Geld entnehmen möchtest. Die monatliche Sparrate, vorhandenes Kapital und Renditeannahme gehören zur Ansparphase. Entnahmedauer und angenommene Rendite während der Auszahlung sind zusätzliche Angaben. Ein identischer Prozentsatz für beide Phasen ist eine Annahme, keine sachliche Notwendigkeit.
Was die einfache Entnahmerechnung bedeutet
Bei 120.000 € Kapital, zwanzig Jahren Entnahme und 0 % Rendite ergibt sich rechnerisch eine monatliche Auszahlung von 500 €. Das Kapital wäre nach 240 Auszahlungen aufgebraucht. Steuern, Kosten und Inflation sind in diesem einfachen Beispiel nicht enthalten. Eine solche Auszahlung ist keine lebenslange Rente.
Warum der Zeitpunkt von Verlusten zählt
Wer während fallender Kurse entnimmt, muss für denselben Eurobetrag mehr Anteile verkaufen. Dadurch bleibt weniger Kapital für eine spätere Erholung investiert. Eine konstante Durchschnittsrendite im Rechner bildet diese Reihenfolgeeffekte nicht ab. Sie darf daher nicht als Nachweis verstanden werden, dass eine Entnahmerate in der Realität sicher durchzuhalten ist.
Die Rechnung in den Lebensplan einordnen
Weitere Einkünfte, laufende Verpflichtungen, Rücklagen und eine möglicherweise längere Lebensdauer gehören in eine umfassendere Planung. Unser Rechner isoliert bewusst nur einen Kapitaltopf. Er berechnet weder gesetzliche Rentenansprüche noch Förderung oder Steuerregeln eines Altersvorsorgedepots. Für konkrete Versorgungsentscheidungen sind zusätzliche Informationen und gegebenenfalls fachliche Beratung nötig.
Deine Checkliste
- Anspar- und Entnahmeannahmen getrennt festlegen.
- Kapitalverbrauch und Zeithorizont beachten.
- Schwankungen und Kaufkraft nicht ausblenden.
- Weitere Einkünfte und Verpflichtungen separat erfassen.
Quellen & Einordnung
Grundlagen und Anbieterbeispiele aus den folgenden Quellen. Die Rechenbeispiele sind eigene illustrative Modellrechnungen. Keine individuelle Anlage-, Steuer- oder Rechtsberatung.